El índice de volatilidad CBOE abrió con un gap alcista del 5,33% hasta 16,40 el 6 de julio, antes de caer hasta cerrar en 15,57, cerca del mínimo de la sesión de 15,56. El patrón de gap y desvanecimiento sugiere que el repunte inicial de la volatilidad no se sostuvo durante la jornada bursátil.
El VIX abrió con un gap alcista del 5,33% hasta 16,40 el 6 de julio, antes de deslizarse hasta cerrar en 15,57, cerca del mínimo de la sesión de 15,56.
El máximo de la sesión de 16,50 se registró poco después de la apertura, y el índice de volatilidad cerró solo un centavo por encima del mínimo del día, según datos del CBOE. Al gap alcista de apertura del 5,33% le siguió una caída del 5,1% desde la apertura hasta el cierre, generando un patrón envolvente bajista en el gráfico diario.
El VIX finalizó la sesión en 15,57, por debajo de su nivel de apertura de 16,40, con un rango intradiario de 0,94 puntos entre el máximo y el mínimo. Los datos de volumen aún no estaban disponibles.
El patrón de gap y desvanecimiento tiene implicaciones para el posicionamiento de opciones. Cuando el VIX abre más de un 5% por encima del cierre anterior y no logra mantener esas ganancias, a menudo indica que la prima de volatilidad inicial estuvo sobrevalorada, lo que potencialmente atrae a vendedores de protección al mercado. Los operadores observarán si el VIX se mantiene por debajo de 16 en las próximas sesiones para confirmar que el gap de apertura fue una ruptura falsa.
Este artículo es únicamente con fines informativos y no constituye asesoramiento de inversión.
