(WILMINGTON, Mass.) – Onto Innovation Inc. (NYSE: ONTO) ha anunciado hoy la fijación del precio de una oferta privada ampliada de 1.300 millones de dólares en notas senior convertibles al 0,00% con vencimiento en 2031, un movimiento para reforzar su flexibilidad financiera para iniciativas estratégicas.
La oferta, incrementada desde los 1.100 millones de dólares anunciados previamente, se vendió a compradores institucionales cualificados. “Las notas tendrán un precio de conversión inicial de aproximadamente 381,80 dólares por acción... lo que representa una prima de aproximadamente el 50,0% sobre el último precio de venta informado de las acciones ordinarias de Onto Innovation el 18 de mayo de 2026”, dijo la compañía en un comunicado.
Onto Innovation estima unos ingresos netos de aproximadamente 1.274 millones de dólares. La empresa tiene la intención de utilizar unos 205 millones de dólares para recomprar 0,8 millones de sus propias acciones simultáneamente con la oferta. Se han destinado otros 77,1 millones de dólares para financiar transacciones de compra con tope (capped calls) diseñadas para reducir la dilución potencial de los accionistas por la conversión de las notas.
La financiación fortalece el balance de Onto mientras continúa buscando el crecimiento, y los ingresos restantes se destinarán a fines corporativos generales, que pueden incluir la financiación de su plan anunciado previamente para adquirir el 27% de Rigaku Holdings Corporation. Las notas no devengarán intereses regulares y vencerán el 1 de junio de 2031, a menos que se conviertan, canjeen o recompren antes.
Para mitigar el impacto dilusivo de las notas convertibles, Onto suscribió transacciones de compra con tope con un precio máximo inicial de 509,06 dólares, una prima del 100% sobre el precio de las acciones el 18 de mayo. Se espera que estas transacciones compensen la dilución o los pagos en efectivo tras la conversión de las notas, hasta el precio máximo. El movimiento es parte de una tendencia más amplia en el sector tecnológico, con empresas como Akamai Technologies recurriendo también recientemente a la deuda convertible para su financiación.
Esta captación de deuda, que representa aproximadamente el 10% de la capitalización bursátil de 12.700 millones de dólares de la empresa, proporciona un capital significativo mientras los tipos de interés de las notas son cero. La recompra simultánea de acciones puede haber sostenido el precio de la acción durante la oferta, aunque tales anuncios suelen presionar a las acciones debido a la posible dilución.
La oferta proporciona a Onto Innovation un capital sustancial para adquisiciones y crecimiento, al tiempo que intenta gestionar el impacto en sus acciones. Los inversores vigilarán la ejecución de la estrategia de adquisición de la empresa y el rendimiento de las acciones en relación con el precio de conversión como los próximos catalizadores.
Este artículo tiene únicamente fines informativos y no constituye asesoramiento de inversión.
