(Bloomberg) -- Meridian Mining plc tiene como objetivo una recaudación de fondos de 25 millones de libras (33,8 millones de dólares) junto con su solicitud de cotización dual en la Bolsa de Valores de Londres, con el fin de avanzar en su proyecto de oro y cobre Cabaçal en Brasil, que cuenta con una tasa interna de retorno del 61%.
"La cotización en Londres proporciona una nueva vía para que los inversores obtengan exposición a un productor a corto plazo en una jurisdicción de Nivel 1", dijo Gilbert Clark, CEO de Meridian Mining, en el comunicado. "Cabaçal es un proyecto robusto y de alto margen, y esta financiación es el siguiente paso para desbloquear ese valor para los accionistas".
La recaudación de fondos consiste en una colocación institucional de hasta 22,5 millones de libras y una oferta minorista de hasta 2,5 millones de libras, a un precio de 92 peniques por acción. Esto representa un descuento del 5,6% respecto al último cierre de las acciones que cotizan en Canadá. Los ingresos netos, combinados con el efectivo existente de 55,1 millones de libras, se destinarán a depósitos para artículos de largo plazo, infraestructura y capital de trabajo para la mina Cabaçal.
El movimiento proporciona a los inversores de Londres acceso a un proyecto de desarrollo avanzado con un estudio de prefactibilidad de 2025 que proyecta un valor actual neto después de impuestos de 984 millones de dólares y una TIR del 61,2% basada en un costo de capital inicial de 248 millones de dólares. El estudio de factibilidad definitivo está programado para completarse en el cuarto trimestre de 2026, con una decisión final de inversión poco después.
Economía del proyecto y financiación
El proyecto Cabaçal de Meridian, ubicado en el estado de Mato Grosso, Brasil, es una antigua mina en producción operada anteriormente por BP Minerals y Rio Tinto. El estudio de prefactibilidad de 2025 describió una operación a cielo abierto de 10 años con un costo sostenido total (AISC) de 742 dólares por onza equivalente de oro. La empresa espera una rápida recuperación de 17 meses de su inversión inicial. Los nuevos fondos son críticos para mantener el cronograma de desarrollo del proyecto antes de la decisión final de inversión. Stifel Nicolaus Europe actúa como patrocinador y coordinador global, con Joh. Berenberg, Gossler & Co. y Peel Hunt como gestores de libros conjuntos.
Camino a la producción
Se espera la admisión al Mercado Principal de la LSE el 1 de mayo de 2026, bajo el ticker "MNO", el mismo que su cotización en la Bolsa de Valores de Toronto. Las acciones serán plenamente fungibles entre las dos bolsas. La empresa ya ha obtenido una licencia preliminar clave para la mina y está avanzando en su programa de exploración a escala de distrito para cobre, oro y otros minerales. El éxito de la cotización y la recaudación de fondos posicionaría a Meridian para convertirse en un nuevo e importante productor de oro y cobre.
Este artículo es solo para fines informativos y no constituye asesoramiento de inversión.
