Bancos de Hong Kong contratan especialistas para gestionar 200.000 millones HKD en préstamos morosos

Los prestamistas de Hong Kong están ampliando agresivamente sus equipos especializados para gestionar una montaña de 200.000 millones HKD (25.600 millones USD) en préstamos fallidos, una situación que ha llevado el ratio de deuda en dificultades de la ciudad a su nivel más alto en 20 años.

"Hay un cambio claro de la espera a la acción", afirmó Derek Lai, socio principal del equipo de liderazgo de reestructuración global de la consultora EY-Parthenon. "Las decisiones siguen tomándose caso por caso, pero la inclinación actual es asumir la pérdida y seguir adelante, especialmente en los préstamos para el sector inmobiliario comercial".

Al menos seis prestamistas han aumentado su número de "banqueros de activos especiales"; el Bank of East Asia y la sucursal de Hong Kong de United Overseas Bank casi han duplicado su plantilla desde 2024. Bank of China (Hong Kong) y Hang Seng Bank también han ampliado sus equipos de recuperación para gestionar una carga de trabajo que se ha más que duplicado. Estos equipos están nombrando cada vez más administradores judiciales para embargar y vender activos; Bank of China nombró a PricewaterhouseCoopers para liquidar la torre HK NEO en Kowloon y recuperar un préstamo de 5.500 millones HKD, mientras que Bank of East Asia designó a EY-Parthenon para vender la torre de oficinas One Bedford Place.

Esta limpieza agresiva es un movimiento estratégico de los bancos para liberar capital para nuevos préstamos, mientras otras partes de la economía de Hong Kong muestran signos de recuperación. Al resolver el exceso de deuda incobrable, los prestamistas pretenden fortalecer sus balances, incluso si eso significa cristalizar pérdidas en préstamos vinculados al castigado sector inmobiliario comercial de la ciudad.

Máximo de 20 años en deuda en dificultades

La raíz del problema reside en el mercado de propiedades comerciales de la ciudad, que sigue lidiando con el exceso de oferta y las altas tasas de desocupación. El ratio general de préstamos morosos (NPL) de la ciudad subió al 2,01 por ciento a finales del año pasado, el más alto desde 2004. Mientras que el mercado inmobiliario residencial de Hong Kong ha comenzado a repuntar, el segmento comercial sigue débil, con una tasa de vacantes de oficinas cerca del máximo histórico del 16,8 por ciento en marzo, según datos de CBRE Group. Esto ha ejercido una presión inmensa sobre los propietarios y los bancos que los financiaron.

El auge de los especialistas en recuperación

En respuesta, los bancos están reforzando sus departamentos de recuperación y cobro, a veces llamados equipos de crédito especial o de "workout". Estos banqueros, cuya remuneración puede ser un 20 por ciento inferior a la de los puestos de front-office, tienen la ingrata tarea de contener las pérdidas y recuperar activos. El trabajo implica una presión intensa y largas jornadas, ya que pasan de negociar con prestatarios en problemas a empujarlos a la liquidación. La expansión de estos equipos indica que los bancos reconocen que el "Enfoque Hong Kong", una tradición de apoyar a las empresas en periodos difíciles, ha llegado a su límite ante la actual crisis inmobiliaria.

Este artículo tiene fines únicamente informativos y no constituye asesoramiento de inversión.