Puntos Clave:
Bitcoin ha activado su primera señal mensual de reversión bajista TD9 desde el mercado bajista de 2022, una configuración que precedió al último suelo macro.
Bitcoin activó una configuración de compra TD9 "perfeccionada" en el gráfico mensual el 1 de julio, la primera señal de este tipo desde el mercado bajista de 2022, mientras el token cotizaba a $60,262.
"La configuración TD9 no es una señal de compra por sí misma, pero si se mantiene hasta el cierre, es el tipo de cosa a la que hay que prestar atención", dijo Tony Carrera, presentador del podcast Proof of Pain.
El derivado secuencial de Tom DeMark se activa cuando nueve velas mensuales consecutivas cierran por debajo del cierre de la vela de hace cuatro períodos. La última vez que ocurrió, en julio de 2022, precedió a cinco meses más de formación de suelo antes de que Bitcoin comenzara su recuperación desde el mínimo del ciclo de $15,500. El analista Tony Severino señaló la configuración en X el martes.
La señal llega mientras Bitcoin cotiza un 52% por debajo de su pico de octubre de 2024 de $126,198, con múltiples analistas señalando divergencias alcistas del RSI en marcos temporales de cuatro horas, diario, semanal y mensual como evidencia de que la tendencia bajista podría estar agotándose.
Las divergencias del RSI se acumulan en cuatro marcos temporales
El trader y presentador de podcasts Scott Melker dijo que "no estaba seguro de haber visto alguna vez más divergencias alcistas confirmadas y potenciales con RSI sobrevendido en más marcos temporales". Las divergencias del índice de fuerza relativa, un precursor clásico de las reversiones de tendencia, se están acumulando simultáneamente en todos los marcos temporales principales, un patrón que Melker describió como de "buenas probabilidades".
El panorama macro general añade complejidad. El Better Crypto Calendar muestra que julio ha ofrecido históricamente un rebote promedio del 10% durante años de suelo previos, con 2018 y 2022 promediando cerca del 19%. Pero agosto ha promediado una caída del 14% durante los mismos tres períodos de años de suelo, lo que sugiere que cualquier repunte podría ser de corta duración.
El USDJPY añade riesgo macro a la configuración
El gráfico macro que genera la tensión más inmediata es el USDJPY, que alcanzó un nuevo máximo local en 162,401 con el RSI en una racha de sobrecompra de ocho barras, según datos de Kitco. Funcionarios japoneses han advertido que están listos para responder a los movimientos cambiarios, creando un riesgo de volatilidad impulsada por intervenciones que podría extenderse a los activos de riesgo, incluidas las criptomonedas.
La dominancia combinada de las stablecoins aún no ha cerrado por encima del objetivo de la zona de acumulación del 13%, y solo una señal de suelo de Glassnode se ha activado hasta ahora, lo que mantiene una lectura cautelosa del ciclo general. Las comparaciones históricas con 2018 y 2022 apuntan a más dolor después de que termine la ventana de cualquier repunte de julio.
Este artículo es solo para fines informativos y no constituye asesoramiento de inversión.
