Cảnh sát Hồ Nam đã triệt phá một đường dây rửa tiền USDT trị giá 170 triệu nhân dân tệ, bắt giữ 15 cá nhân, cho thấy việc thực thi quy định tăng cường trong lĩnh vực tiền điện tử của Trung Quốc.

Chi tiết sự kiện

Giới chức Hồ Nam, Trung Quốc, đã thành công triệt phá một đường dây rửa tiền điện tử quy mô lớn, bắt giữ 15 nghi phạm liên quan đến việc xử lý khoảng 170 triệu RMB (khoảng 23,3 triệu USD) tiền bất hợp pháp. Doanh nghiệp tội phạm này, hoạt động từ tháng 7 năm 2024 và trải rộng trên hơn 20 tỉnh, đã sử dụng USDT (Tether) để tạo điều kiện rửa tiền cho cờ bạc trực tuyến ở nước ngoài và lừa đảo viễn thông. Nhóm này đã thu lợi bất chính hơn 1 triệu RMB.

Hoạt động dưới vỏ bọc "các nhà giao dịch OTC (giao dịch phi tập trung) blockchain", đường dây này đã thu hút các cá nhân, được gọi là "nông dân thẻ", bằng cách đưa ra mức giá cao hơn thị trường 0,8 RMB cho mỗi USDT được trao đổi. Những "nông dân thẻ" này đã cung cấp tài khoản ngân hàng của họ để chuyển tiền bất hợp pháp, tạo ra một mạng lưới rửa tiền bốn cấp.

Phân tích cơ chế tài chính

Hoạt động này đã tận dụng các đặc tính của USDT—ổn định giá trị, tính thanh khoản cao và dễ dàng chuyển tiền xuyên biên giới, đặc biệt trên mạng TRC20—khiến nó trở thành công cụ được ưa thích cho các dòng tiền bất hợp pháp. Các kênh chính để rửa tiền liên quan đến giao dịch OTC và các nền tảng "chạy điểm", vốn làm lu mờ nguồn gốc và đích đến của tiền. Chiến lược đưa ra mức giá cao hơn thị trường cho USDT đã khuyến khích hiệu quả một mạng lưới các bên trung gian cung cấp tài khoản ngân hàng cho giai đoạn cuối của quá trình rửa tiền.

Các khung pháp lý của Trung Quốc, bao gồm Điều 191 (tội rửa tiền), Điều 312 (che giấu tiền thu được từ tội phạm), và Điều 287 (tiếp tay cho các hoạt động tội phạm mạng thông tin) của Luật Hình sự, định nghĩa và giải quyết các hoạt động như vậy. Các giải thích tư pháp gần đây, đáng chú ý là những giải thích có hiệu lực vào tháng 8 năm 2025, đã làm rõ thêm phạm vi của "các phương pháp khác" để che giấu tiền thu được từ tội phạm bao gồm các giao dịch tiền ảo. Việc xác định "nhận thức chủ quan" của những người tham gia, một yếu tố quan trọng để kết tội, cũng được trình bày chi tiết trong các giải thích này.

Thành công của cơ quan thực thi pháp luật trong việc làm sáng tỏ kế hoạch này là nhờ một khung bằng chứng đa luồng mạnh mẽ. Khung này tích hợp dữ liệu giao dịch, tài liệu nội bộ công ty và phân tích dòng tiền cấp ngân hàng. Các nhà khai thác phân tích blockchain đã sử dụng các thuật toán phân cụm để liên kết nhiều địa chỉ ví, ngay cả sau các hoạt động trộn lẫn. Điều quan trọng là, sự hợp tác từ tám sàn giao dịch quốc tế đã cung cấp cho các nhà điều tra thông tin KYC (Biết khách hàng của bạn) và nhật ký giao dịch, cho phép truy tìm tiền từ tiền pháp định sang tiền điện tử và quay trở lại tiền pháp định. Mô hình "ba dòng chảy" này (dữ liệu, tiền và thông tin) là trọng tâm để tái tạo toàn bộ vòng đời của hoạt động tài chính bất hợp pháp.

Ảnh hưởng thị trường rộng hơn và Bối cảnh pháp lý

Cuộc trấn áp này nhấn mạnh hiệu quả ngày càng tăng của các cơ quan thực thi pháp luật trong việc truy tìm và phá vỡ các tội phạm tài chính liên quan đến tiền điện tử, bất chấp tính ẩn danh được cho là của tài sản kỹ thuật số. Sự việc này củng cố luận điểm rằng các cơ quan quản lý có khả năng hành động dựa trên dữ liệu blockchain, điều này có thể nâng cao uy tín của ngành bằng cách phân biệt các trường hợp sử dụng hợp pháp với các trường hợp bất hợp pháp. Tuy nhiên, nó cũng nhấn mạnh việc sử dụng liên tục tiền điện tử, đặc biệt là stablecoin như USDT, trong các hoạt động bất hợp pháp, có thể dẫn đến việc tăng cường giám sát và có khả năng các yêu cầu KYC/AML (Chống rửa tiền) nghiêm ngặt hơn đối với việc sử dụng stablecoin và các hoạt động VASP (Nhà cung cấp dịch vụ tài sản ảo) trên toàn cầu.

Trung Quốc duy trì một lập trường cứng rắn đối với tiền điện tử, đã thực hiện lệnh cấm hoàn toàn đối với tất cả các hình thức hoạt động tiền điện tử—bao gồm khai thác, sở hữu và giao dịch trên sàn giao dịch—kể từ năm 2025. Hành động thực thi này phù hợp với những nỗ lực nhất quán của chính phủ Trung Quốc nhằm ngăn chặn dòng vốn chảy ra nước ngoài và duy trì ổn định tài chính. Trên toàn cầu, các sự kiện như vậy có thể ảnh hưởng đến quỹ đạo quy định của stablecoin. Ví dụ, bản thân Tether đã giới thiệu USA₮, một stablecoin "ưu tiên quy định" được thiết kế cho các doanh nghiệp và tổ chức Hoa Kỳ, nhằm tuân thủ các đạo luật như Đạo luật GENIUS bằng cách yêu cầu kiểm toán thường xuyên và các chính sách AML/KYC mạnh mẽ. Những thách thức đang diễn ra do việc sử dụng USDT bất hợp pháp trên toàn cầu nhấn mạnh nhu cầu cấp thiết về những nỗ lực tuân thủ như vậy để hợp pháp hóa các hoạt động stablecoin trong các hệ thống tài chính truyền thống. Các mạng lưới lừa đảo trực tuyến xuyên quốc gia, bao gồm cả những mạng lưới hoạt động từ các trung tâm "mổ heo" ở Đông Nam Á, tiếp tục lừa đảo hàng tỷ đô la, cho thấy một thách thức toàn cầu đòi hỏi sự phối hợp nỗ lực của các cơ quan thực thi pháp luật quốc tế.