Resumen ejecutivo

Grvt, un intercambio descentralizado híbrido, ha completado con éxito una ronda de financiación Serie A de 19 millones de dólares. Esta inversión, coliderada por ZKsync y Further Ventures, tiene como objetivo acelerar la misión de Grvt de unir las finanzas tradicionales con el ecosistema descentralizado mejorando la privacidad, la escalabilidad y el cumplimiento normativo en las finanzas en cadena. La financiación impulsará el desarrollo de productos, la infraestructura y las iniciativas de expansión global.

El evento en detalle

Grvt anunció el cierre de su ronda de financiación Serie A de 19 millones de dólares. La inversión fue coliderada por ZKsync, el socio tecnológico fundamental de Grvt, y Further Ventures, una firma de inversión respaldada por el fondo soberano de Abu Dabi. La participación adicional provino de EigenCloud (anteriormente EigenLayer) y 500 Global, una firma de capital de riesgo con 2.300 millones de dólares en activos bajo gestión. Esta última ronda sigue a una inversión estratégica anterior de 14,3 millones de dólares en diciembre de 2024, también liderada por Further Ventures.

Grvt opera como un intercambio híbrido, integrando la velocidad y el cumplimiento normativo de los intercambios tradicionales con las características de autocustodia y privacidad inherentes a los protocolos descentralizados. Lanzada a finales de 2024 en ZKsync, la plataforma facilita futuros perpetuos, operaciones al contado y mercados de opciones. El intercambio ha reportado un volumen de operaciones de 24 horas de 126 millones de dólares y 9 millones de dólares en interés abierto.

Mecánicas financieras y estrategia de negocio

El capital Serie A de 19 millones de dólares se destina principalmente al desarrollo de productos y a los esfuerzos de ingeniería. Una parte significativa de los fondos se destinará a escalar la infraestructura de Grvt, mejorar sus características de privacidad y ampliar sus ofertas para incluir bóvedas de intercambio cruzado, activos del mundo real (RWA) e interoperabilidad entre cadenas. La compañía planea fortalecer sus sistemas de generación de rendimientos fijos y su infraestructura habilitada para stablecoins para atraer tanto a usuarios minoristas como institucionales. Further Ventures señala el objetivo de asegurar una "tasa de interés del 10 % para todos los usuarios" e introducir una estrategia de fondo "Grvt Liquidity Provider (GLP)" dirigida a "altos APR de dos dígitos" para los traders minoristas.

La estrategia de Grvt enfatiza un enfoque prioritario en el cumplimiento, posicionándose como un intercambio en cadena regulado. Ha obtenido la Licencia de Negocio de Activos Digitales Clase M de la Autoridad Monetaria de las Bermudas (BMA) y está buscando activamente licencias adicionales bajo el marco MiCA de la UE y en Dubái y Abu Dabi. Esta búsqueda regulatoria multijurisdiccional diferencia su posicionamiento en el mercado al abordar una barrera crítica para una adopción institucional más amplia en las finanzas descentralizadas.

Implicaciones para el mercado

Esta ronda de financiación subraya el interés sostenido del capital riesgo en soluciones de finanzas descentralizadas (DeFi) que preservan la privacidad y son escalables, particularmente aquellas que aprovechan la tecnología de conocimiento cero (ZK). El uso de ZKsync Validium L2 por parte de Grvt permite un alto rendimiento de transacciones, supuestamente hasta 600.000 transacciones por segundo, mientras mantiene la privacidad a través de pruebas de conocimiento cero y garantiza una seguridad a nivel de Ethereum. La integración de EigenDA, la solución de disponibilidad de datos de EigenCloud, tiene como objetivo mejorar aún más la escalabilidad y las garantías de privacidad.

Este desarrollo podría acelerar la adopción de las pruebas ZK en aplicaciones financieras, contribuyendo a un mercado financiero en cadena más sofisticado y líquido. El enfoque en RWA y productos estructurados sugiere un camino para una mayor participación institucional, abordando desafíos actuales como la "caza de ballenas", donde se explotan grandes operaciones, y la fragmentación de la liquidez. Se proyecta que el sector DeFi crezca de 32.360 millones de dólares en 2025 a más de 1,5 billones de dólares para 2034.

Comentario de expertos

Hong Yea, cofundador y CEO de Grvt, declaró: "> "Las finanzas en cadena han sido frenadas por brechas de privacidad que exponen a los usuarios a la explotación. Al construir un DEX impulsado por la privacidad, escalable y sin confianza que ofrece una amplia gama de productos estructurados, Grvt ejemplifica cómo las soluciones impulsadas por ZK se convertirán en la nueva normalidad para todos, realizando la visión de un mundo financiero en cadena abierto y seguro."

Alex Gluchoski, cofundador y CEO de Matter Labs (desarrollador de ZKsync), comentó: "> "Creemos que ZK es el 'momento HTTPS' para las criptomonedas. Así como HTTPS llevó a Internet a la corriente principal al agregar una capa de confianza y privacidad, ZK hará lo mismo para Web3. Grvt está posicionada de manera única para ser la capa de aplicación más líquida e impactante para ayudar a realizar esta visión..."

Faisal Al Hammadi, socio gerente de Further Ventures, enfatizó: "> "La aplicación de Grvt de las pruebas de conocimiento cero demuestra cómo la criptografía de vanguardia puede sustentar mercados a escala institucional, y estamos orgullosos de apoyar su visión de un sistema financiero verdaderamente sin fronteras."

Contexto más amplio

El modelo de recaudación de fondos y operativo de Grvt se alinea con una tendencia creciente de las instituciones financieras tradicionales que exploran la tecnología blockchain. El volumen en cadena de Ethereum alcanzó más de 320 mil millones de dólares en agosto, su nivel más alto desde mediados de 2021, lo que indica una actividad creciente en el espacio de los activos digitales. El énfasis en el cumplimiento normativo, la privacidad y la infraestructura de grado institucional por parte de plataformas como Grvt significa un panorama en evolución donde las finanzas descentralizadas buscan superar obstáculos históricos como las explotaciones de contratos inteligentes, los problemas de cumplimiento y la accesibilidad del usuario para desbloquear todo el potencial de los mercados en cadena. Este movimiento estratégico tiene como objetivo unificar el fragmentado panorama financiero en cadena y facilitar su integración principal en los sistemas financieros globales.